Più alti i coefficienti di trasformazione e i tassi di capitalizzazione per chi esce dal lavoro nel 2023. Negli anni, si è osservato un calo progressivo dei coefficienti, dovuto all’incremento della speranza di vita: questo però non è accaduto in rapporto ai coefficienti di trasformazione applicabili nel 2023-2024, in quanto è stata riscontrata, sulla base delle rilevazioni demografiche, una diminuzione dell’aspettativa di vita media. Buone notizie quindi per chi va in pensione nel prossimo biennio, appare infatti evidente che più è alto il coefficiente di trasformazione, più risulterà elevato l’importo della pensione. Ma di quanto? Come vanno applicati i coefficienti di trasformazione? Casi pratici ed esempi di calcolo possono aiutare a individuare i vantaggi per i neopensionati.

Dal calcolo contributivo della pensione non si salva nessuno, compresi i lavoratori più anziani: in base alle previsioni della Legge Fornero (art. 24 D.L. n. 201/2011), difatti, almeno una quota del trattamento pensionistico deve essere determinata con questo metodo di calcolo, anche per coloro che hanno iniziato a lavorare da più tempo e che possono vantare almeno 18 anni di contributi al 31 dicembre 1995. La Legge Dini (L. 335/1995), inizialmente, aveva previsto l’applicazione del calcolo contributivo della pensione solo in rapporto ai periodi dal 1° gennaio 1996 e soltanto per i lavoratori con un’anzianità contributiva inferiore a 18 anni alla data del 31 dicembre 1995. Salvi, quindi, i lavoratori con un’anzianità pari o superiore a 18 anni alla stessa data, aventi diritto a quantificare la prestazione pensionistica con sistema retributivo (basato sugli ultimi o migliori stipendi o redditi, in base alla gestione previdenziale di appartenenza) per questo detti “retributivi puri”. Successivamente, la Riforma Fornero ha introdotto il calcolo contributivo anche per questi ultimi, in rapporto ai periodi dal 1° gennaio 2012. Il trattamento pensionistico può essere peraltro calcolato con sistema integralmente contributivo, anche relativamente ai periodi anteriori al 1996, laddove l’interessato, sussistendo le condizioni, si avvalga dell’opzione al contributivo (art. 1 co. 23 L. 335/1995), dell’Opzione donna (art. 16 D.L. n. 4/2019), della totalizzazione con ricalcolo contributivo (D.lgs. n. 42/2006; circ. Inps 69/2006 e 54/2021) o del computo presso la gestione Separata (art. 3 DM 282/1996). Come funziona il sistema contributivo Il metodo di calcolo contributivo risulta solitamente penalizzante, rispetto al retributivo, in quanto si basa sui contributi effettivamente versati nel corso dell’attività lavorativa, rivalutati in base al tasso di capitalizzazione e trasformati in rendita da un coefficiente che aumenta all’aumentare dell’età pensionabile, detto coefficiente di trasformazione o moltiplicatore. Nello specifico, il calcolo contributivo si divide in due quote: - la quota A, sino al 31 dicembre 1995 (valida, come anticipato, solo per chi si avvale dell’opzione per il calcolo interamente contributivo, dell’opzione donna, oppure del computo di tutta la contribuzione presso la gestione Separata, o della totalizzazione dei versamenti); - la quota B, dal 1° gennaio 1996 in poi (quota C, dal 1° gennaio 2012, per coloro che possiedono almeno 18 anni di contributi al 31 dicembre 1995). Per ricavare l’assegno di pensione corrispondente alla quota B, o quota C, bisogna: - accantonare, per ogni anno, il 33% della retribuzione lorda corrisposta dal 1996 (il 33% è l’aliquota di computo valida per la generalità dei lavoratori dipendenti), oppure l’aliquota di computo prevista dall’Inps per le altre categorie di lavoratori (es. 25% per i professionisti iscritti esclusivamente presso la gestione Separata e non pensionati), da applicarsi al reddito imponibile previdenziale; - rivalutare i contributi accantonati ogni anno per il tasso di capitalizzazione, basato sulla media mobile quinquennale della crescita della ricchezza nazionale, ossia sull’incremento del Pil nominale, che comprende anche il tasso di inflazione che si registra anno per anno; - sommare i contributi rivalutati, ottenendo così il montante contributivo; - moltiplicare il montante contributivo per il coefficiente di trasformazione, una cifra espressa in percentuale che varia in base all’età, ottenendo così la quota B di pensione. Per determinare la quota A della pensione, in caso di opzione per il sistema contributivo, Opzione donna, computo o totalizzazione, il procedimento è più complicato, e differisce in base al fondo in cui è liquidato il trattamento. Tasso di capitalizzazione 2023 Il tasso di capitalizzazione, come appena osservato, corrisponde all’andamento della crescita nominale del prodotto interno lordo (Pil) degli ultimi 5 anni. Il tasso ufficiale indicato dall’Istat, che si applica ai montanti contributivi (cioè alla somma dei contributi) accantonati al 31 dicembre 2021, è pari a 1,009758: in pratica, i lavoratori che si pensionano nel 2023 devono rivalutare il montante contributivo accreditato al 31 dicembre 2021 dello 0,9758%. I lavoratori che si pensionano nel 2023 non devono, invece, rivalutare i contributi versati nel 2022, cioè nell’ultimo anno di lavoro prima di accedere alla pensione. La rivalutazione per chi si pensiona nel 2023, pari allo 0,9758%, pur rappresentando un miglioramento rispetto al 2022 (nessuna rivalutazione) è ancora parecchio distante dai valori dei primi anni duemila, precedenti alla crisi, quando si registravano incrementi annui del 4-5%.

Anno decorrenza pensione	Montante al	Coeff. Capitalizz	Tasso Capitalizz	Anno decorrenza pensione	Montante al	Coeff. Capitalizz	Tasso Capitalizz
1964	31.12.1962	0,09136	1,09136	1995	31.12.1993	0,07299	1,07299
196S	31.12.1963	0.105468	1,105468	1996	31.12.1994	0,065726	1,065726
1966	31.12.1964	0,111816	1,111816	1997	31.12.1995	0,062054	1,062054
1967	31.12.1965	0,110107	1,110107	1998	31.12.1996	0,055871	1,055871
1968	31.12.1966	0.104326	1,104326	1999	31.12.1997	0,053597	1,053597
1969	31.12.1967	0,099969	1,099969	2000	31.12.1998	0,056503	1,056503
1970	31.12.1968	0.087896	1.087896	2001	31.12.1999	0,051781	1,051781
1971	31.12.1969	0,089733	1,089733	2002	31.12.2000	0,047781	1,047781
1972	31.12.1970	0,099558	1,099558	2003	31.12.2001	0,043698	1,043698
1973	31.12.1971	0,100769	1,100769	2004	31.12.2002	0,041614	1,041614
1974	31.12.1972	0.099769	1,099769	200S	31.12.2003	0,039272	1,039272
197S	31.12.1973	0,12137	1,12137	2006	31.12.2004	0,040506	1,040506
1976	31.12.1974	0,146567	1,146567	2007	31.12.2005	0,035386	1,035386
1977	31.12.1975	0,156004	1,156004	2008	31.12.2006	0,033937	1,033937
1978	31.12.1976	0,190509	1,190509	2009	31.12.2007	0,034625	1,034625
1979	31.12.1977	0,216775	1,216775	2010	31.12.2008	0,033201	1,033201
1980	31.12.1978	0,210426	1,210426	2011	31.12.2009	0,017935	1,017935
1981	31.12.1979	0,203363	1,203363	2012	31.12.2010	0,016165	1,016165
1982	31.12.1980	0,226929	1,226929	2013	31.12.2011	0,011344	1,011344
1983	31.12.1981	0,214364	1,214364	2014	31.12.2012	0,001643	1,001643
1984	31.12.1982	0,205767	1,205767	201S	31.12.2013	·0,001927	1,00000•
198S	31.12.1983	0,202694	1,202694	2016	31.12.2014	0,005058	1,005058
1986	31.12.1984	0,186164	1,186164	2017	31.12.2015	0,004684	1,004684
1987	31.12.1985	0,160219	1,160219	2018	31.12.2016	0,005205	1,005205
1988	31.12.1986	0,142703	1,142703	2019	31.12.2017	0,013478	1,013478
1989	31.12.1987	0,126341	1,126341	2020	31.12.2018	0,018254	1,018254
1990	31.12.1988	0,115314	1.115314	2021	31.12.2019	0,019199	1,019199
1991	31.12.1989	0,105217	1,105217	2022	31.12.2020	-0,000215	1,00000·
1992	31.12.1990	0,101013	1,101013	2023	31.12.2021	0,009973	1,009758
1993	31.12.1991	0,09775	1,09775	- Effetto del D.L n. 65/2015

Coefficienti di trasformazione È fondamentale, per padroneggiare il funzionamento del calcolo contributivo della pensione, capire a che cosa servono e come vanno applicati i coefficienti di trasformazione, o coefficienti moltiplicatori. Questi valori, espressi in percentuale, convertono in assegno di pensione il montante contributivo rivalutato, cioè la somma dei contributi rivalutati.

Per cui se, ad esempio, il lavoratore possiede un montante contributivo pari a 200mila euro, ed il coefficiente è pari a 5, la pensione dovrà essere calcolata in questo modo: 200.000 x 5%=10.000.

Per ottenere la pensione lorda mensile, è necessario dividere l’importo ottenuto per 13, quindi, nel caso di specie: - 10.000:13=769,23 (pensione lorda che l’ente previdenziale dovrà liquidare ogni mese, soggetta a rivalutazione periodica). Incremento dei coefficienti di trasformazione nel 2023 Compresi appieno questi passaggi, appare evidente che, più è alto il coefficiente di trasformazione, più risulterà elevato l’importo della pensione: in buona sostanza, più tardi si esce dal lavoro, maggiore sarà il valore del coefficiente moltiplicatore. Tuttavia, bisogna anche considerare l’evoluzione di questi valori nel tempo: l’innalzamento dell’età pensionabile, in quanto collegata all’aspettativa di vita media, determina la diminuzione dei coefficienti. Negli anni, si è osservato un calo progressivo dei coefficienti, dovuto all’incremento della speranza di vita: questo però non è accaduto in rapporto ai coefficienti di trasformazione applicabili nel biennio 2023 - 2024, in quanto è stata riscontrata, sulla base delle rilevazioni demografiche, una diminuzione dell’aspettativa di vita media. Delle rilevazioni Istat inerenti al calo (nota Istat n. 896373/22 del 14 aprile 2022, n. 1172214/22 del 16 giugno 2022 e n. 1530198/22 del 6 settembre 2022) ha preso atto il decreto direttoriale del 1° dicembre 2022 del Ministero del Lavoro e delle Politiche Sociali, emanato di concerto con il Ministero dell’Economia e delle Finanze, concernente la revisione biennale dei coefficienti di trasformazione del montante contributivo, che aggiorna la Tabella A dell’allegato 2 della L. 247/2007 e la Tabella A della L. 335/1995. Osserviamo, nella seguente tabella, quali sono gli attuali coefficienti di trasformazione e come sono variati nel tempo, in proporzione agli adeguamenti alla speranza di vita media.

Età	Coeff. di trasformaz. sino al 2015	Coeff. di trasformaz. dal 2016 al 2018	Coeff. di trasformaz. 2019-2020	Coeff. di trasformaz. 2021-2022	Coeff. di trasformaz. 2023-2024
57	4,304%	4,246%	4,2%	4,186%	4,270%
58	4,416%	4,354%	4,304%	4,289%	4,378%
59	4,535 %	4,468%	4,414%	4,399%	4,493%
60	4,661%	4,589%	4,532%	4,515%	4,615%
61	4,796 %	4,719%	4,657%	4,639%	4,744%
62	4,94 %	4,856%	4,79%	4,770%	4,882%
63	5,094 %	5,002%	4,932%	4,910%	5,028%
64	5,259 %	5,159%	5,083%	5,060%	5,184%
65	5,435 %	5,326%	5,245%	5,220%	5,352%
66	5,624 %	5,506%	5,419%	5,391%	5,531%
67	5,826 %	5,700%	5,604%	5,575%	5,723%
68	6,046 %	5,910%	5,804%	5,772%	5,931%
69	6,283 %	6,135%	6,021%	5,985%	6,154%
70	6,541 %	6,378%	6,257%	6,215%	6,395%
71				6,466%	6,655%

Pensione più alta per chi esce dal lavoro nel 2023: esempi di calcolo Ma che cosa comporta, nel concreto, l’incremento dei coefficienti di trasformazione per il 2023? Facciamo subito un esempio per capire meglio: - Mario Rossi, con un montante contributivo rivalutato paria 300.000 euro, si pensiona nel 2022 a 67 anni: la quota contributiva della sua pensione ha un valore annuo di 16.725 euro (300.000 x 5,575%); - Marco Verdi, con un montante contributivo rivalutato paria 300.000 euro, si pensiona nel 2023 a 67 anni: la quota contributiva della sua pensione ha un valore annuo di 17.169 euro (300.000 x 5,723%), ben 444 euro annui in più. In buona sostanza, il rendimento del montante contributivo, nel 2023, va da un minimo dello 0,084% in più sino a un massimo dello 0,189% in più. Senza contare l’innalzamento del tasso di capitalizzazione, che fa sì che lo stesso montante contributivo sia più elevato, grazie alle maggiori rivalutazioni annuali. Copyright © - Riproduzione riservata

Fonte: https://www.ipsoa.it/documents/quotidiano/2023/01/18/calcolo-contributivo-pensione-coefficienti-conviene